明朝嘉靖年间，江南出了个大才子徐文长，他的故事在百姓中广为流传。他自称是个南腔北调人，住在东倒西歪屋。时值江南沿海，倭寇来犯，几个探子找他过招，反被醉酒的徐文长打得落花流水。徐文长生性好打抱不平，奸商胡汉乃绍兴一霸，欺负老长工，徐文长出奇计狠狠戏弄了胡汉，从此结下终生仇恨。好友沈青霞教徐武艺，越中三友准备赴考。嘉靖昏庸，求仙不朝，奸臣严嵩一手遮天，南下主考。赌坊老板胡汉拿秀才赌考，一时闹得满城沸沸扬扬。而城郊赌徒胡庄主的漂亮女儿胡妞则暗恋着徐文长。